崔东树：1月皮卡销售4.7万辆 保持超强走势

　　根据乘联会数据，2021年1月份皮卡市场销售4.7万辆，同比增长70%，环比下降3%，新一年开局的皮卡市场继续保持超强走势。2020年皮卡总量增长9%，这也是相对于2019年的皮卡市场强势增长。近几年皮卡成为乘商结合的消费新热点，持续表现较强，但近期皮卡车企分化，主力车企强势提升，部分传统皮卡企业面临巨大的增长压力。

　　未来一段时间皮卡市场的持续恢复是有支撑的。首先，近期经济的稳步复苏为市场的持续恢复打下了坚实的基础。其次，疫情期间催生了很多新产业、新业态、新模式，将为经济回升继续提供有力的支撑。此外，皮卡市场受益于宏观政策的效应也将进一步显现。

　　一、皮卡市场总体分析

　　1、全国皮卡市场1月走势对比

　　2021年1月份皮卡市场销售4.7万辆，同比增长70%，环比下降3%。从同比增速对比看，相对于2019年的1月同比18年增长28%，由于疫情后回暖较强导致今年1月同比表现较强。

　　2018年皮卡累计销量增长10%。2019年1-12月份皮卡销量43.9万辆，累积同比下降3%。但2020年1-12月同比增长9%。

　　2021年1月的皮卡相对于传统轻卡的表现都是很强的。

　　2、历年皮卡市场逐月走势

　　2021年皮卡批发市场走势相对较强，这也是2020年起步较低。由于2020年的年初异常低迷，因此不可避免。2021年相对于2018年及2019年的12月表现异常走强，这也是受2020年疫情因素的干扰。

　　2020年1-4月，受疫情影响销量大幅下滑；从5月开始，疫情得到控制后，经济逐渐恢复，基建投资落地，中小企业降税等，销量实现快速复苏。同时主流国六皮卡产品的供应，进一步促进了销量增长。

　　皮卡属于生产资料车型，由于在春节之前一般购买皮卡相对较少，春节之后皮卡销售进入旺季。这也是工程项目和单位购买的需求增长点。

　　乘用车的销量代表了中国消费者的生活品质以及追求，但是商用车的销量代表了中国小企业、小私营业主的发展状况，只有商用车的需求上来了，基础民生问题得到解决，乘用车市场才能有恢复的可能。

　　皮卡市场也是直接反应了小私营业主的发展情况，2020年以长城为代表的皮卡市场，已经成为疫情趋缓后汽车市场回暖的先头兵。

　　二、皮卡市场环境分析

　　1、各地取消皮卡限行

　　2020年1月，河北、吉林等地区率先放开；2月，浙江、江西等地区随之解禁。5月，重庆市对登记在重庆市范围内的渝籍号牌皮卡车，放宽通行管理限制，这是我国首个皮卡可畅行的直辖市。

　　2、2020年12月21日起实施武汉多地解除皮卡限行

　　继济南、南昌、海口、福州、西宁、拉萨之后又一省会城市武汉也加入皮卡解禁的大军之中，近日湖北武汉交警发布了《关于解除本埠多用途货车部分道路限行管理措施的通告》。

　　自2020年12月21日起，除长江大桥、江汉桥、长江隧道、长江公铁隧道全天24小时，二环线（含主线、辅路、匝道）及以内道路每日7:00—9:00、16:00—19:00外，允许本埠多用途货车通行本市货车限行区域及道路。

　　其中明确只对本地鄂A牌照多用途货车，外地皮卡依旧需要申请通行证，而且本次规定明确提出实施有效期限为5年。

　　3、福特MustangMach-E宣布国产皮卡

　　2021年1月28日，福特中国正式公布MustangMach-E国产计划，这款基于福特全球首个高性能纯电动平台打造的先锋纯电SUV将在长安福特进行生产。

　　福特汽车积极致力于新能源领域的投入，制定全球电气化战略，即2022年之前投资超过115亿美元开发新能源车型，并从Mustang、SUV家族和皮卡系列等最具标志性的传奇产品中汲取灵感。

　　三、中国皮卡市场竞争分析

　　1、皮卡厂商表现分析

　　2021年皮卡市场主力厂商表现较好，长城汽车皮卡保持平稳的绝对优势地位，郑州日产等保持平稳，江西五十铃近期走强，上汽大通、长安汽车、北汽福田等快速崛起。1月的福田汽车、中兴汽车等表现相对较稳，上汽大通、江西五十铃等出现较大增长。

　　2、皮卡厂商年度份额走势

　　2021年皮卡市场依旧保持1+3+n的走势特征，但逐步体现分化的趋势。长城汽车的皮卡销量一枝独秀。近几年长城皮卡销量份额持续提升，2019年保持皮卡总量33%的销量，2020年保持皮卡总量的48%,今年1月的销量份额达到47%。

　　今年1月长城皮卡份额47%，江铃汽车、郑州日产、江西五十铃三家份额是30%，后面一些厂商的总体份额是近25%。形成头部企业挤压尾部企业销量的特征。

　　皮卡市场份额10%左右的厂商目前有江铃汽车和郑州日产，这两家都是历史上相对强势的传统厂商。江铃汽车份额逐步下降，江西五十铃走势回升，郑州日产份额保持相对稳定。

　　3、皮卡厂商月度走势

　　近期部分皮卡企业的表现相对较强，在季度强势增长后，长城皮卡表现优秀，成为大幅走强的厂商。12月的长城汽车和江铃汽车皮卡走势稍有回落，上汽大通和长安汽车的皮卡走势较强。

　　5-12月传统皮卡强势厂商都很强，尤其是长城的皮卡表现很好。江铃汽车皮卡的回暖速度较快。相对属于新势力的上汽大通和长安汽车的皮卡表现较好。

　　四、皮卡市场车型走势

　　1、皮卡车型月度走势

　　2020年起，伴随国六升级，产品更新迭代速度加快，皮卡进入市场调整期。根据乘联会的皮卡市场跟踪，皮卡走势中的长城汽车皮卡占据绝对主导地位，前期是风骏5皮卡表现较好，上半年是风骏7表现突出。近期长城炮和风骏7成为市场的主力。

　　2020年，增量主要来自二、三线市场。增量主要是工程建筑、市政电力、农林牧渔、批发零售业原有的领域以及高端化、乘用化、越野玩车的这类全新客户。

　　2、主力厂商皮卡车型月度走势

　　A.长城汽车

　　长城汽车皮卡市场批发销量2021年的1月厂商销量22,260辆，同比增长66%，表现较强。主力厂商长城汽车的表现优于行业走势，长城汽车皮卡技术储备较强，提早准备国六调整，实现了较好的产品对应，长城汽车的皮卡在2020年10-12月的销量收缩。而各厂商20年初的2-3月都是深度调整。4-6月长城汽车皮卡逐步恢复，6月的长城汽车皮卡厂商销量爆发增长，创出历史新高。10-12月长城皮卡回归稳健增长区间，保持强势平稳增长。2021年1月走势仍是保持平稳较强走势。

　　B.江铃汽车

　　江铃汽车2021年1月皮卡市场厂商批发销量5,590辆，同比去年同期增长92%，表现较强。2020年江铃皮卡随着车市的动荡而销量逐步走强，2021年1月开局销量平稳。前期江铃皮卡也是处于国六调整过程中，19年前期销量主动调整，后期开始逐步恢复。

　　前期江铃皮卡因国六产品迟滞、宝典退市等原因暂时陷入销售低谷，自从19年12月国六车型逐步推出，20年3-4月的市场表现持续走强，9-12月的销量保持高位。近期江铃皮卡的零售表现很好，持续走强。

　　C.郑州日产

　　郑州日产2021年1月皮卡市场厂商批发销量4,009辆，同比增长84%，表现较强。郑州日产的皮卡相对保持平稳态势。此次疫情之下行业用户购车需求相对较高，而且行业用户资金充裕，对车辆的需求相对较大。因此郑州日产在12月份的皮卡表现是很平稳的，这也是很好的品牌塑造效应。

　　D.江西五十铃

　　江西五十铃2021年1月皮卡市场厂商批发销量3,659辆，同比增长97%。江西五十铃的皮卡相对较强，此次疫情之下对车辆的需求相对较大，尤其行业用户和私人小业主用户购车需求相对较高，因此江西五十铃在6月份的皮卡表现是很好的，这也是很好的拉动生产消费效应。7月的江西五十铃皮卡调整深度不是很严重。8-11月的新皮卡瑞迈的上市对皮卡拉动效果良好。12月的销量稍有保守。

　　五、皮卡市场运行特征

　　1、皮卡市场车型价格分析:10万以上呈持续增长趋势

　　皮卡价格逐年走高，10万以下工具市场衰退，10-15万已成长为最大细分市场，15万以上高档市场兴起。

　　国六实施后，皮卡整体售价进一步向高价位集中，新品多投放在中高端市场。

　　2、驱动形式:四驱车型占比超过两驱

　　皮卡仍以两驱车型为主，但四驱车型占比逐年提升，2020年占比达52.0%，超过两驱。

　　3、皮卡燃油占比

　　全国皮卡以柴油为主，柴、汽油占比约为7:3；结束了汽油占比逐渐提升的趋势，开始波动下滑。

　　4、车身形式:皮卡进化升级

　　伴随消费升级，产品宽度重心向更宽倾斜，向全尺寸级别发展，AT变速器装备率快速提升。

　　产品宽度：宽度逐年增加，现以1.8-1.9M中皮卡为主流，1.9-2M大皮卡快速增长，预计未来向全尺寸发展。

　　5、皮卡排量市场走势

　　皮卡汽油排量，2.0L开始取代2.4L；2.0L及以下小排量皮卡占比有所增加。

　　皮卡柴油排量，2.8L下降明显，2.5L结束增长趋势，2.0L以下排量继续保持上涨趋势。